CFD контракты: что это

CFD контракты: что это
  1. Что скрывается под этой фразой
  2. CFD торговля – что это такое и чем отличается от Forex
  3. Условия существования контрактов на разницу
  4. Преимущества сделок на разницу
  5. Особенности торговли акциями
  6. Выбираем брокера: лучшие биржи CFD
  7. Пример торговли CFD
  8. Стратегии заработка для новичков
  9. Сезонная торговля: повышение и понижение
  10. Использование экспертных прогнозов
  11. Инструментальный анализ графиков

Понятие «contract for difference» знакома каждому человеку, который зарабатывает на торговле активами. При этом неважно, имеем мы в виду фиатные деньги, акции, ценные бумаги или криптовалюты. Из этой статьи Вы узнаете, что это такое – контракт CFD, какие недостатки и преимущества он имеет.

Что скрывается под этой фразой

Говоря языком форекс-трейдеров, понятие означает финансовый инструмент, позволяющий совершить сделку с выплатой различия между указанной в договоре суммой и фактической стоимостью акций, валюты, ценных бумаг на определенный момент времени. При этом действии базовый капитал не нуждается в доставке к покупателю.

что можно использовать в cfd

Если описанное выше не вызывает у Вас никаких вопросов, можете сразу переходить к следующему разделу статьи. Для остальных объясняем процесс просто и на примере:

Допустим, Вы предположили, что стоимость некой ценной бумаги N вырастет, после чего снова упадет. Соответственно, можно заработать, сначала купив ее, а потом продав дороже. Как это удобнее сделать? Если бы действие происходило на обычном рынке, трейдеру пришлось бы долго искать продавца и покупателя, надеясь, что хоть кто-то впоследствии захочет приобрести ресурс, пока тот будет на пике. В итоге нужный момент оказывается утерян. Актив потерял ликвидность, а спекулянт – свои инвестиции.

С контрактами CFD все проще. Вы заранее договариваетесь с продавцом, что отдадите бумагу ему же по такой цене, которая будет актуальна на тот момент. Если стоимость вырастет, как и было задумано, продавец выплатит Вам разницу, если упадет – Вы доплатите ему.

что такое cfd

Как видно из примера выше, при совершении сделки акции или валюта не находятся в Вашей непосредственной собственности – имущественные права не передаются. Трейдер торгует не столько самим активом, сколько его стоимостью. Это чем-то похоже на ставку. Подавляющее большинство биржевых операций проходит именно по этой системе.

 

Обратите внимание! Все то же самое можно было бы сделать на рынке форекс, но не с ценными бумагами, а с валютой. Это основное отличие, но путать эти два понятия не стоит (хотя бы для финансовой грамотности).

 

CFD торговля – что это такое и чем отличается от Forex

Контракты на биржевых рынках Форекс и заключение соглашений CFD объединяет по меньшей мере 4 характеристики, но разница все же есть. Начнем с общих моментов:

  1. Заключение online соглашений с возможностью открытия и закрытия одновременно нескольких позиций.
  2. Диверсифицированность вложений для страховки финансового портфеля.
  3. Наличие спреда между ценой покупки и продажи актива, заработок на валютных спекуляциях.
  4. Возможность использования «кредитного плеча» – заимствования чужого капитала с целью увеличения прибыльности. По принципу «Чем больше «ставка» – тем больше прибыль».

отличия от форекс

На этом объединяющие факторы заканчиваются. Разберем отличия сотрудничества с CFD-брокерами и торговли на биржах Форекс:

  1. Время заключения сделок. Торговать можно только в рабочие часы и чаще всего по американскому времени. Forex же доступен в любое время дня и ночи.
  2. Тип базового актива. При использовании контракта на разницу в качестве основного капитала может выступать все что угодно – ценные бумаги, акции и даже обычные товары. На Форекс площадках для торговли используются, как правило, валютные пары.
  3. Заработок. При равных условиях contract for difference дает большую доходность. С другой стороны, шанс потерять свои инвестиции тоже выше.
  4. Надежность. Рынок CFD менее регламентирован законодательством. За ним ведется меньший контроль, а потому и шансы быть обманутым растут.

Но главное отличие в умах трейдеров связано все-таки с разностью рабочих инструментов. Последний ассоциируется с валютными парами, а первый – с торговлей акциями. Это четкое разграничение необходимо запомнить.

Условия существования контрактов на разницу

CFD причисляется к сделкам-деривативам. Они не зря называются производным или вторичным финансовым инструментом. Его можно описать как «ценную бумагу на другую такую же». Цена дериватива изменяется со временем и зависит от стоимости актива похожим образом на то, как производная изменяется в зависимости от числа. Интересно, что многие страны причисляют сам контракт к категории ценных бумаг, но к России это не относится. С другой стороны, как и при любом другом официальном соглашении, исполнение обязательств по договору защищено законодательством РФ.

 

Справка! Производные финансовые инструменты (они же деривативы) – сделки, при которой обе стороны обязуются выполнить некоторые действия в отношении определенного базового фонда.

 

При такого рода договоре продающая сторона даже не обязана владеть «товаром». Так например, на биржах часто происходят подобные сделки с акциями на сумму, превышающую количество выпущенных.

отношения сторон при заключении сделки

Контракты-деривативы имеют следующие особенности:

  • стоимость меняется в зависимости от стоимости фигурирующего в соглашении актива (товара, пая, валюты, ценных бумаг и т.д.);
  • для осуществления всех условий соглашения достаточно небольших первоначальных затрат, если сравнивать с прямыми фин.инструментами;
  • расчет между сторонами соглашения производится в будущем, когда действие договора подходит к концу.

Грубо говоря, производные инструменты используются не для купли-продажи, а для получения выгоды на перепадах между ценой актива в настоящем и будущем. Кроме CFD, к ним относят фьючерсы, опционы, форварды и много всего другого.

Преимущества сделок на разницу

Этот тип дериватива один из самых распространенных на финансовых рынках, специально созданных для спекуляции на котировках акций. С его участием совершается вплоть до 90% от всех возможных соглашений. На то есть свои причины:

  1. Более высокий уровень левериджа – соотношения вложенных инвестиций к фиксированному или нефиксированному доходу (один из основных показателей рентабельности). Он может опускаться до 2-х процентов от минимального маржевого уровня и подниматься до 20-ти. С другой стороны, важно помнить, что повышенный показатель связан не только с большей доходностью, но и с рисками для спекулянта.
  2. Опция диверсификации своих вкладов. CFD-брокеры предлагают продукты на многих финансовых рынках. У спекулянта появляется возможность обезопасить свои активы, торгуя на нескольких.
  3. Нет ограничений по шортингу – «игре на понижение». Трейдеры могут совершать операции без покрытия в любое время. Тема очень обширная, поэтому разберем long (длинные) и short (короткие) позиции в разделе ниже.
  4. Отсутствие жестких требований к брокерам. Некоторые рынки устанавливают минимальный размер инвестиций или ограничение по количеству совершенных сделок. На биржах CFD такого нет.
  5. Никакой комиссии. Так как CFD – это соглашение между платформой и спекулянтом, дополнительные взносы на него неуместны. С другой стороны, придется оплатить спред – разницу между лучшей ценой продажи и покупки актива на бирже, но об этом ниже.

особенности CFD

Несмотря на все преимущества такого рода контрактов, важно помнить, что они могут привести к потере средств, как и любая другая инвестиция.

Более того – они относятся к разряду небесных капиталовложений. Прибавим к этому больший размер спредов и меньшую степень регламентированности со стороны закона, что повышает вероятность столкнуться с недобросовестным брокером.

Особенности торговли акциями

Так как CFD ассоциируется в первую очередь с этим рабочим инструментом, разберем его отличия от всех остальных и от валют в частности. С помощью контрактов на разницу трейдер может зарабатывать на изменении стоимости бумаг таких известных мировых компаний, как Microsoft, Apple или Tesla Motors, не владея ими напрямую. Официальным временем торгов считается период с 9:30 до 16:00 по американскому времени, но конкретное время заключения сделки зависит только от работы брокера. Так например, некоторые из них разрешают торги с 7 или 7:30.

Это называется премаркет – открытие торгов за час до начала торговых часов. В этот период графики выглядят неровно, показывая большие разрывы, которые на языке финансистов называются «гепы».

когда лучше всего работать на бирже

 

Обратите внимание! Большинство спекулянтов предпочитают работать во время официальной торговли, так в период преждевременного открытия настроение рынка имеет свойство резко изменяться. В итоге спекуляция становится слишком рискованной и непредсказуемой.

 

Работать с акциями компаний вообще гораздо интереснее, чем с теми же валютными парами. Во-первых, динамика изменения котировок более выражена, а во-вторых – зависит от вполне ощутимых, «осязаемых» факторов. Прогнозировать поведение на основе фундаментального анализа намного проще.

 

Справка! Понятие фундаментального анализа является своеобразным антиподом инструментального в биржевой торговле. При последнем трейдер ориентируется на показатели графиков, реагируя на их изменение в реальном времени. При фундаментальном спекулянт анализирует мировые события, закупая актив с упреждением.

 

Выбираем брокера: лучшие биржи CFD

Если торговля с помощью контрактов на разницу Вас заинтересовала, нужно выбрать надежного брокера. Ниже мы привели список 5-ти проверенных временем компаний. Каждая из них поддерживает способы платежа Visa Mastercard:

  1. Teletrade. Российская компания, которая работает с 1994 года. Предоставляет максимальный размер кредитного плеча (КП) в размере 1:500, минимальный депозит отсутствует, а бонус на него составляет 100%.
  2. XM.COM. Британский брокер, на рынке с 2015 года. Min размер вклада составляет 5 долларов, а величина КП – 1:300. Является частью торговой марки Trading Point Holdings, существующей с 2009.
  3. БКС Форекс. Сент-винсент и Гренадины (восточная Индия). Работает с 2004 года. Предлагает мин. размер депозита 1 USD, поддерживает русский и английский языки, дает возможность мобильного трейдинга на IOS и Android. Максимальная сумма кредитного плеча составляет 1:200. Отдельный плюс – наличие партнерской программы.
  4. Forex Club. Российская компания, существующая с 1997 года. Ограничения по размеру депозита отсутствуют, а бонус на него составляет 100%. Величина макс. КП 1:500. Помимо спекуляций на IOS и Android поддерживает также Windows Phone, что редкость.
  5. Alpari. Россия, работают с 1998-го. Отличаются огромным размером кредитного плеча – 1:1000. Бонус на депозит при этом 120% – самый высокий в рейтинге. Ограничения по размеру – от 1 USD.

брокер alpary

Желательно пользоваться услугами сразу нескольких брокеров и отталкиваться от величины спреда, т.к. он существенно влияет на доходность сделки. Его размер постоянно меняется, поэтому не фигурирует в этом рейтинге.

Пример торговли CFD

Разберем, как выглядит этот процесс на практике с помощью упрощенного примера. Начнем с игры на повышение – длинной позиции.

Трейдер выбирает брокера для сотрудничества и покупает у него 2000 акций условной компании «OOO Creative Group» стоимостью 50 долларов за единицу. Допустим, что цена продажи составляет 49 USD. В таком случае спред будет 1 доллар за одну бумагу. Мы берем 2000, поэтому спред составляет 2 тыс. $ – его нужно оплатить. В реальной жизни разница между стоимостью покупки и продажи составляет несколько всего центов, но используем такой нереалистичный пример, чтобы не возиться с десятичными дробями.

Подведем итоги: трейдер открыл позицию на 2 000 акций на сумму 100000 $ и оплатил спред 2 000 USD. Теперь ему нужно ждать, пока курс на них поднимется. Допустим, так и случилось. Теперь единица ценных бумаг «OOO Creative Group» стоит не 50 USD, а 55. Спекулянт принимает решение закрыть позицию и считает прибыль.

На совершение сделки он потратил 102000 долларов, а заработал с нее уже 110000. Прибыльность составила 8000.

игры на бирже

В примере выше произошел скачок цены вверх на 10%. На деле такой рост является очень редким, но все же случается. Даже изменения на 4% считаются крупными. С игрой на понижение происходит все то же самое, только наоборот. Трейдер делает ставку на падение в стоимости и «продает» ценные бумаги сразу в тот же момент, в который их купил. Далее он выжидает момент падения и забирает обратно, но дешевле. Только после этого операция закрывается.

Стратегии заработка для новичков

Чтобы полностью разобрать существующие тактики и стратегии для торговли контрактами на разницу цен cfd нужна не одна статья и не две, но определенные основы мы вполне успеем оговорить. Они достаточно простые и надежные, поэтому хорошо подойдут начинающим спекулянтам.

Сезонная торговля: повышение и понижение

Это самая надежная стратегия из существующих. За последние 10 лет этот паттерн оказывается прибыльным в 7 случаях из 10. Дело в том, что цена на сельскохозяйственные товары подвержена закону спроса и предложения, которые, в свою очередь, зависят от факторов сезонности. На этапах уборочной кампании стоимость существенно падает за счет поступления на рынок новых партий продукции в огромных количествах, а во время созревания урожая котировки растут.

Использование экспертных прогнозов

Прогнозы мировых финансистов имеют свойство сбываться. Так, например, если большинство экспертов пророчат рост курса на нефть в 2019 году, есть большая вероятность скачка хотя бы по той причине, что огромное количество трейдеров и инвесторов направят капитал в эту нишу. С другой стороны, пример не совсем хороший, т.к. стоимость нефти зависит от слишком большого количества непредсказуемых факторов, а актуализация прогнозов требует времени. В любом случае эту стратегию можно использовать по отношению к другому сырью и акциям.

Инструментальный анализ графиков

Для нее характерно быстрое открытие и закрытие сделки. При этом лучше использовать криптовалютный рынок за счет высокой волатильности котировок. Чтобы заработать на колебании, трейдер оценивает движение тренда: решает: растущий он или падающий. В первом случае каждое критическое падение будет меньше предыдущего. Скачки могут происходит определенными интервалами. Лучше всего это заметно на графике ниже.

график волатильности курса

Всего существует несколько классических способов движения графика, все их можно использовать для заработка. Они наглядно продемонстрированы на картинке ниже:

типы трендов в зависимости от цены

Теперь вы знаете все необходимое о торговле контрактами на разницу. Не забывайте, что такой способ инвестиций считается рискованным, а жадность и неспособность вовремя закрыть позицию сгубила не одного трейдера.

ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ

Инвестиции в криптовалюту: как начать и в какую лучше вкладывать

0 комментарии
Написать комментарии
Ваш Email не будет опубликован где либо. Обязательные поля отмечены знаком *